Einleitung
EPR Properties ist ein US-amerikanischer Real Estate Investment Trust (REIT), der sich auf spezialisierte Immobilien wie Freizeit-, Bildungs- und Unterhaltungsimmobilien konzentriert. Die Aktie wird aktuell als attraktiv für Sparer und private Investoren diskutiert, da sie eine hohe Dividendenrendite mit potenziellen Kursgewinnen verbindet.
Dividendenattraktivität
Hohe Dividendenrendite
- Aktuelle Rendite: Die Dividendenrendite liegt aktuell zwischen 6,3% und 6,8%, je nach Quelle.
- Ausschüttungsintervall: EPR Properties schüttet monatlich eine Dividende aus, was für regelmäßige Einkünfte sorgt.
- Dividendenzahlungen: Für das Jahr 2025 werden bisher rund 1,33 € pro Aktie ausgeschüttet; die nächste Ausschüttung beträgt am 16.06.2025 etwa 0,26 € pro Aktie. In USD entspricht dies einer erwarteten Jahresdividende von ca. 3,50–3,51 USD pro Aktie für das Jahr 2025.
- Dividendenwachstum: In den letzten drei Jahren sind die Ausschüttungen um über 40% gestiegen; allerdings zeigt der Fünf-Jahres-Durchschnitt (CAGR) ein negatives Wachstum von -4,77%, was auf temporäre Schwankungen oder Sondereffekte hindeuten kann.
Kurspotenzial
Bewertung und Kennzahlen
- Funds from Operations (FFO): Für das Jahr 2025 wird EPR Properties mit dem etwa elffachen des erwarteten FFO bewertet – ein Wert, der im Vergleich zu anderen breit diversifizierten US-REITs als günstig gilt.
- Kurs-Gewinn-Verhältnis (KGV): Das KGV liegt für das laufende Jahr bei etwa 18–19 und ist damit moderat bis attraktiv bewertet im Vergleich zu anderen REITs in ähnlichen Segmenten.
- Marktkapitalisierung: Rund 3,65 Milliarden Euro Marktkapitalisierung zeigen einen soliden Mittelstand an Unternehmen dieser Branche an.
Chancen & Risiken
Chancen
- Monatliche Ausschüttung: Regelmäßige Cashflows sind besonders für Sparer und private Investoren attraktiv.
- Attraktive Bewertung: Die niedrige Bewertung im Verhältnis zum FFO sowie das moderate KGV deuten auf Potenzial zur Aufholjagd gegenüber anderen REITs hin.
- Diversifikation durch Spezialimmobilien: Der Fokus auf Nischenmärkte kann helfen Krisenzeiten besser zu überstehen.
Fazit
EPR Properties stellt eine interessante Investitionsmöglichkeit dar, insbesondere für Anleger, die regelmäßige Erträge aus Dividenden suchen und von einem potenziellen Kursanstieg profitieren möchten. Die spezialisierte Ausrichtung auf Freizeit-, Bildungs- und Unterhaltungsimmobilien bietet Potenzial für Stabilität und Wachstum langfristig.